Madencilik sektörüne patlayıcı madde ve ateşleme sistemleri üreten Kapeks Kimya Sanayi A.Ş., Sermaye Piyasası Kurulu'ndan halka arz onayını aldı. Şirket, Borsa İstanbul Yıldız Pazar'da işlem görmek üzere sermaye artırımı yoluyla halka açılacak; pay başına satış fiyatı 94,00 TL olarak açıklandı. Talep toplama takvimi ve borsa kodu henüz netleşmezken, halka arzın büyüklüğü 2,3 milyar TL'yi aşıyor.
Şirketin faaliyet alanı: Madencilikten ateşleme sistemlerine
Çankırı'nın Şabanözü ilçesindeki tesislerinde üretim yapan Kapeks Kimya, yer altı ve yer üstü patlatma ürünleri, ateşleme sistemleri, madencilik kimyasalları ile patlatma operasyonlarına yönelik saha mühendisliği hizmetleri sunuyor. Şirketin ürün yelpazesinde ANFO, yemlemeye ve kapsüle duyarlı emülsiyon patlayıcılar, dökme patlayıcılar, elektronik ve elektriksiz ateşleme sistemleri ile şok tüp çözümleri bulunuyor. Bunların yanı sıra patlatma tasarımı, jeoteknik analiz ve saha stabilitesi gibi mühendislik danışmanlığı hizmetleri de şirketin gelir kalemleri arasında yer alıyor.
Kapeks Kimya'nın faaliyet alanı yalnızca üretimle sınırlı kalmıyor; şirket, tehlikeli madde lojistiği ve bölgesel depolama hizmetlerini de portföyüne dahil ederek madencilik, taş ocakçılığı, altyapı ve inşaat sektörlerindeki müşterilerine bütüncül bir hizmet sunmayı hedefliyor. Bu hizmetler, grup bünyesindeki Adreks Lojistik Ticaret A.Ş. ve Komex Patlayıcı A.Ş. iştirakleri üzerinden destekleniyor.
Halka arzın büyüklüğü ve açıklık oranı ne kadar?
Kapeks Kimya'nın halka arzı, mevcut ortakların pay satışı ya da ek pay satışı içermeden, tamamen sermaye artırımı yoluyla gerçekleştirilecek. Bu kapsamda 25.100.000 TL nominal değerli pay yatırımcıya sunulacak. 94,00 TL'lik sabit halka arz fiyatı üzerinden hesaplandığında toplam halka arz büyüklüğü 2 milyar 359 milyon 400 bin TL'ye ulaşıyor.
Şirketin mevcut 100.000.000 TL'lik sermayesi, halka arz sonrasında 125.100.000 TL'ye çıkarılacak. Bu artışla birlikte Kapeks Kimya'nın halka açıklık oranının yaklaşık yüzde 20,1 seviyesinde oluşması bekleniyor. Satış, sabit fiyatla talep toplama yöntemiyle ve eşit dağıtım esasına göre yapılacak; yurt içi bireysel ve kurumsal yatırımcı tahsisatına ilişkin ayrıntılar ise ilerleyen günlerde yayımlanacak satış duyurusuyla netlik kazanacak.
Şirketin Borsa İstanbul'daki işlem kodu ile talep toplama tarihleri konusunda henüz resmi bir açıklama yapılmadı. Bu başlıklara ilişkin gelişmeler netleştikçe kamuoyuyla paylaşılacak.
Toplanan fon nereye harcanacak?
Kapeks Kimya, halka arzdan elde edeceği net geliri üç ana alanda değerlendirmeyi planlıyor. Kaynağın yüzde 40 ila 50'lik bölümü, yurt içinde ve yurt dışında kurulacak yeni üretim tesisleri ile depo yatırımlarına, ayrıca değerlendirilebilecek diğer alternatif yatırım fırsatlarına ayrılacak. Fonun yüzde 20 ila 30'luk kısmı hammadde tedarik zincirinin güçlendirilmesinde kullanılırken, kalan yüzde 20 ila 30'luk dilim ise şirketin işletme sermayesi ihtiyacını karşılamak amacıyla kullanılacak.
Şirket yönetimi, bu yatırımların üretim kapasitesini ve operasyonel altyapıyı büyütmeyi, aynı zamanda tedarik güvenliğini artırmayı hedeflediğini vurguluyor.
Fiyat istikrarı ve ortaklardan satmama taahhüdü
Kapeks Kimya paylarının Borsa İstanbul'da işlem görmeye başlamasının ardından, olası aşırı fiyat dalgalanmalarının önüne geçmek amacıyla 15 gün süreyle fiyat istikrarı işlemleri uygulanacak. Bu işlemler için brüt halka arz gelirinin yüzde 20'sine kadar kaynak kullanılabilecek ve süreç Ziraat Yatırım Menkul Değerler A.Ş. tarafından yürütülecek.
Yatırımcılara güven vermek amacıyla şirket ve mevcut ortaklar tarafından da taahhütte bulunuldu. Buna göre Kapeks Kimya 1 yıl boyunca yeni bir sermaye artırımına gitmeyecek, mevcut ortaklar ise aynı süre boyunca ellerindeki payları satışa sunmayacak.
Katılım endeksi uygunluğu bekleniyor
Kapeks Kimya halka arzının katılım endeksine uygun olup olmadığına dair değerlendirme henüz açıklanmadı. Faize duyarlı yatırım yapmak istemeyen yatırımcılar için önem taşıyan bu başlığa ilişkin bilgi netleştiğinde konu ayrıca güncellenecek.
SPK onayının ardından piyasaların gözü, Kapeks Kimya'nın talep toplama tarihlerini ve borsa kodunu açıklayacağı duyuruya çevrilmiş durumda. Şirketin patlayıcı madde ve madencilik kimyasalları alanındaki konumu, halka arzı yatırımcılar nezdinde takip edilen dosyalardan biri haline getiriyor.
